商业银行信用风险度量研究——基于LOGISTIC与KM(9)

银行信用风险度量理论资料

业银行采用内部评级法计算风险资产和分配经济资本。目前，中国银监会对新资本协议的实施制定了“两步走”和 “双轨制”的策略。银监会鼓励大银行开发内部评级体系，当条件成熟时采取内部评级法进行资本监管。这大大推动了银行开发内部信用风险管理方法的积极性，一批新兴的信用风险量化模型被开发出来，但是模型没有统一的行业标准，同时模型的实用性也有待进一步研究。

２、全球的激烈竞争导致企业破产的概率更大

尽管近年来的经济萧条是在不同国家、不同时期发生，但有关

统计表明，与以前经济萧条时期相比倒闭公司的数量有显著增加。从某种程度上说，世界范围内的破产公司数量总体上出现增长趋势。因此，准确的信用风险分析显得比过去更加重要。

３、金融非中介化以及银行之间的竞争导致贷款质量普遍下降

由于资本市场的快速发展，许多大公司和业绩优秀的公司多数

进行直接融资，加之银行业的激烈竞争导致了银行贷款平均质量的下降，但银行利息收益，特别是在大规模贷款市场上的利息收益不断减少，经风险调整的银行贷款回报大大降低了。这就为银行的信用风险管理提出了更高的要求。

４、抵押品的价值波动性增大，变现能力变差

现在，多数银行以资产抵押的手段来降低银行放贷时面临的风

险。在东南亚金融危机发生的同时，在一些发达国家如瑞士、日本发生了银行危机。这些危机表明有形资产价值和不动产的价值是很难通过清算来估计的。抵押品价值的不确定性很大，同时许多抵押资产的流动性较差，这使得银行贷款面临着较大的风险。实际上，现在世界范围的通货紧缩问题的焦点已经集中到有形资产的价值上来。由于抵押品价值变动的风险，使得银行信用风险的度量变得尤为重要。

同国际上相比，我国的信用风险管理方法，特别是信用风险管

理技术还较为落后，加强我国银行业的信用风险管理研究，特别是定量研究技术非常必要。这主要表现在：

ｌ、四大国有商业银行存量信用风险巨大近年来，中国国有商业银行的不良资产问题成为了各界关注的